Excel中的财务函数使用基础教程（2）

• Excel中的财务函数

参数：values为数组或单元格的引用，包含用来计算返回的内部收益率的数字。Guess 为对函数IRR计算结果的估计值。

24.ISPMT

用途：计算特定投资期内要支付的利息。

语法：ISPMT(rate，per，nper，pv)

参数：Rate为投资的利率，Per为要计算利息的期数(在1到nper之间)，Nper为投资的总支付期数，Pv为投资的当前值(对于贷款来说pv为贷款数额)。

25.MDURATION

用途：返回假设面值$100的有价证券的Macauley修正期限。

语法：MDURATION(settlement，maturity，coupon，yld，frequency，basis)

参数：Settlement是证券的成交日，Maturity为有价证券的到期日，Coupon为有价证券的年息票利率，Yld为有价证券的年收益率，Frequency为年付息次数(如果按年支付，frequency=1;按半年期支付，frequency=2;按季支付，frequency=4)，Basis日计数基准类型(0或省略为30/360，1为实际天数/实际天数，2为实际天数/360，3为实际天数/365，4为欧洲30/360)。

26.MIRR

用途：返回某一期限内现金流的修正内部收益率。

语法：MIRR(values，finance_rate，reinvest_rate)

参数：values为一个数组或对包含数字的单元格的引用(代表着各期的一系列支出及收入，其中必须至少包含一个正值和一个负值，才能计算修正后的内部收益率)，Finance_rate为现金流中使用的资金支付的利率，Reinvest_rate为将现金流再投资的收益率。

27.NOMINAL

用途：基于给定的实际利率和年复利期数，返回名义年利率。

语法：NOMINAL(effect_rate，npery)

参数：Effect_rate为实际利率，Npery为每年的复利期数。

28.NPER

用途：基于固定利率及等额分期付款方式，返回某项投资(或贷款)的总期数。

语法：NPER(rate，pmt，pv，fv，type)

参数：Rate为各期利率，Pmt为各期所应支付的金额，Pv为现值(本金)，Fv为未来值(即最后一次付款后希望得到的现金余额)，Type可以指定各期的付款时间是在期初还是期末(0为期末，1为期初)。

29.NPV

用途：通过使用贴现率以及一系列未来支出(负值)和收入(正值)，返回一项投资的净现值。

语法：NPV(rate，value1，value2，...)

参数：Rate为某一期间的贴现率，value1，value2，...为1到29个参数，代表支出及收入。

30.ODDFPRICE

用途：返回首期付息日不固定的面值$100的有价证券的价格。

语法：ODDFPRICE(settlement，maturity，issue，first_coupon，rate，yld，redemption，frequency，basis)

参数：Settlement为证券的成交日，Maturity为有价证券的到期日，Issue为有价证券的发行日，First_coupon为有价证券的首期付息日，Rate为有价证券的利率，Yld为有价证券的年收益率，Redemption为面值$100的有价证券的清偿价值，Frequency为年付息次数(如果按年支付，frequency=1;按半年期支付，frequency=2;按季支付，frequency=4)，Basis为日计数基准类型(0或省略为30/360，1为实际天数/实际天数，2为实际天数/360，3为实际天数/365，4为欧洲30/360)。

31.ODDFYIELD

用途：返回首期付息日不固定的有价证券(长期或短期)的收益率。

语法：ODDFYIELD(settlement，maturity，issue，first_coupon，rate，pr，redemption，frequency，basis)

参数：Settlement是证券的成交日，Maturity为有价证券的到期日，Issue为有价证券的发行日，First_coupon为有价证券的首期付息日，Rate为有价证券的利率，Pr为有价证券的价格，Redemption为面值$100的有价证券的清偿价值，Frequency为年付息次数(按年支付，frequency=1;按半年期支付，frequency=2;按季支付，frequency=4)，Basis为日计数基准类型(0或省略为30/360，1为实际天数/实际天数，2为实际天数/360，3为实际天数/365，4为欧洲30/360)。

32.ODDLPRICE

用途：返回末期付息日不固定的面值$100的有价证券(长期或短期)的价格。

语法：ODDLPRICE(settlement，maturity，last_interest，rate，yld，redemption，frequency，basis)

参数：Settlement为有价证券的成交日，Maturity为有价证券的到期日，Last_interest为有价证券的末期付息日，Rate为有价证券的利率，Yld为有价证券的年收益率，Redemption为面值$100的有价证券的清偿价值，Frequency为年付息次数(如果按年支付，frequency=1;按半年期支付，frequency=2;按季支付，frequency=4)，Basis为日计数基准类型(0或省略为30/360，1为实际天数/实际天数，2为实际天数/360，3为实际天数/365，4为欧洲30/360)。

33.ODDLYIELD

用途：返回末期付息日不固定的有价证券(长期或短期)的收益率。

语法：ODDLYIELD(settlement，maturity，last_interest，rate，pr，redemption，frequency，basis)

参数：Settlement是证券的成交日，Maturity为有价证券的到期日，Last_interest为有价证券的末期付息日，Rate为有价证券的利率，Pr为有价证券的价格，Redemption为面值$100的有价证券的清偿价值，Frequency为年付息次数(如果按年支付，frequency=1;按半年期支付，frequency=2;按季支付，frequency=4)，Basis为日计数基准类型(0或省略为30/360，1为实际天数/实际天数，2为实际天数/360，3为实际天数/365，4为欧洲30/360)。

35.PPMT

用途：基于固定利率及等额分期付款方式，返回投资在某一给定期间内的本金偿还额。

语法：PPMT(rate，per，nper，pv，fv，type)

参数：Rate为各期利率，Per用于计算其本金数额的期数(介于1到nper之间)，Nper为总投资期(该项投资的付款期总数)，Pv为现值(也称为本金)，Fv为未来值，Type指定各期的付款时间是在期初还是期末(1为期初。0为期末)。

36.PRICE

用途：返回定期付息的面值$100的有价证券的价格。

语法：PRICE(settlement，maturity，rate，yld，redemption，frequency，basis)

参数：Settlement是证券的成交日，Maturity为有价证券的到期日，Rate为有价证券的年息票利率，Yld为有价证券的年收益率，Redemption为面值$100的有价证券的清偿价值，Frequency为年付息次数(如果按年支付，frequency=1;按半年期支付，frequency=2;按季支付，frequency=4)，Basis为日计数基准类型(0或省略为30/360，1为实际天数/实际天数，2为实际天数/360，3为实际天数/365，4为欧洲30/360)。

37.PRICEDISC

用途：返回折价发行的面值$100的有价证券的价格。

语法：PRICEDISC(settlement，maturity，discount，redemption，basis)

参数：Settlement是证券的成交日，Maturity为有价证券的到期日，Discount为有价证券的贴现率，Redemption为面值$100的有价证券的清偿价值，Basis为日计数基准类型(0或省略为30/360，1为实际天数/实际天数，2为实际天数/360，3为实际天数/365，4为欧洲30/360)。

38.PRICEMAT

用途：返回到期付息的面值$100的有价证券的价格。

语法：PRICEMAT(settlement，maturity，issue，rate，yld，basis)

参数：Settlement为证券的成交日，Maturity为有价证券的到期日，Issue为有价证券的发行日(以时间序列号表示)，Rate为有价证券在发行日的利率，Yld为有价证券的年收益率，Basis为日计数基准类型(0或省略为30/360，1为实际天数/实际天数，2为实际天数/360，3为实际天数/365，4为欧洲30/360)。

39.PV

用途：返回投资的现值(即一系列未来付款的当前值的累积和)，如借入方的借入款即为贷出方贷款的现值。

语法：PV(rate，nper，pmt，fv，type)

参数：Rate为各期利率，Nper为总投资(或贷款)期数，Pmt为各期所应支付的金额，Fv为未来值，Type指定各期的付款时间是在期初还是期末(1为期初。0为期末)。

40.RATE

用途：返回年金的各期利率。函数RATE通过迭代法计算得出，并且可能无解或有多个解。

语法：RATE(nper，pmt，pv，fv，type，guess)

参数：Nper为总投资期(即该项投资的付款期总数)，Pmt为各期付款额，Pv为现值(本金)，Fv为未来值，Type指定各期的付款时间是在期初还是期末(1为期初。0为期末)。

41.RECEIVED

用途：返回一次性付息的有价证券到期收回的金额。

语法：RECEIVED(settlement，maturity，investment，discount，basis)

参数：Settlement为证券的成交日，Maturity为有价证券的到期日，Investment为有价证券的投资额，Discount为有价证券的贴现率，Basis为日计数基准类型(0或省略为30/360，1为实际天数/实际天数，2为实际天数/360，3为实际天数/365，4为欧洲30/360)。

42.SLN

用途：返回某项资产在一个期间中的线性折旧值。

语法：SLN(cost，salvage，life)

参数：Cost为资产原值，Salvage为资产在折旧期末的价值(也称为资产残值)，Life为折旧期限(有时也称作资产的使用寿命)。

43.SYD

用途：返回某项资产按年限总和折旧法计算的指定期间的折旧值。

语法：SYD(cost，salvage，life，per)

参数：Cost为资产原值，Salvage为资产在折旧期末的价值(也称为资产残值)，Life为折旧期限(有时也称作资产的使用寿命)，Per为期间(单位与life相同)。

44.TBILLEQ

用途：返回国库券的等效收益率。

语法：TBILLEQ(settlement，maturity，discount)

参数：Settlement为国库券的成交日(即在发行日之后，国库券卖给购买者的日期)，Maturity为国库券的到期日，Discount为国库券的贴现率。

45.TBILLPRICE